5 طرق لتوفير عمولات الوسيط إذا كنت مستثمرًا مبتدئًا

2024 مؤلف: Malcolm Clapton | [email protected]. آخر تعديل: 2024-01-15 16:40

من الأفضل حساب المصاريف قبل أول صفقة تداول في سوق الأوراق المالية.

بدون خبرة الاستثمار ، من الصعب تخيل كيف تؤثر رسوم الوسيط على الأرباح على المدى الطويل. على سبيل المثال ، يبدو أن 3 ٪ من مبلغ المعاملة تافه: من 1000 هو 30 روبل فقط. ولكن إذا كنت تنفق 15000 شهريًا على الأوراق المالية ، فستبلغ عمولة الشراء 5400 روبل سنويًا.

لكن المستثمر يدفع للوسيط ليس فقط عند الشراء ، ولكن أيضًا عند بيع الأوراق المالية. بمرور الوقت ، هناك المزيد من المعاملات والعمولات أيضًا: لصيانة الحساب ، وتبادل العملات ، وتخزين ومحاسبة الأوراق المالية المشتراة. وكلما طالت مدة بقاء المستثمر في سوق الأسهم ، سيتعين عليه دفع المزيد.

هناك العديد من الدراسات التي توضح كيف أن حتى 1٪ من العمولات تلتهم ما يصل إلى 20٪ من الأرباح على مدى 10 سنوات. ستحرمك العمولة التي تزيد عن 5٪ من 80٪ تقريبًا من أرباحك في فترة زمنية مماثلة. يرجع هذا الاختلاف إلى سحر الفائدة المركبة ، والتي يمكن أن تعمل لصالح المستثمر وضده.

لماذا التداول في البورصة لن يعمل بدون وسيط

البورصة عبارة عن منصة خاصة يمكنك من خلالها شراء وبيع الأوراق المالية: الأسهم والسندات وأسهم الصناديق المتداولة في البورصة. يستثمر المستثمرون أموالهم فيها ويتوقعون الحصول على ربح من المعاملات.

لا يمكن للمستثمر الخاص أن يتداول الأصول بشكل مباشر ، لذلك يجب أن يجد وسيطًا. يمكن أن يكون مصرفًا مرخصًا أو شركة وساطة.

يقوم الوسيط بشراء وبيع الأوراق المالية نيابة عن المستثمر ويحتفظ بحساب التداول الخاص به. يقدم البعض خدمات إضافية: مستشار استثماري أو خدمة محفظة في شكل تطبيق مناسب. يأخذ الوسيط عمولة مقابل خدماته.

ما هي العمولات التي يمكن أن يأخذها الوسيط

كما قلنا سابقًا ، يساعد الوسيط المستثمر ليس فقط في إجراء المعاملات في البورصة. لذلك ، يمكن أن يكون هناك الكثير من اللجان.

عمولة على صفقة في البورصة. في كل مرة تقوم فيها بشراء أو بيع ورقة مالية ، يقوم الوسيط بشطب المبلغ كنسبة مئوية من المعاملة. هناك تعريفات مع حد أدنى للدفع الثابت. على سبيل المثال ، 0 ، 025 ٪ ، ولكن ليس أقل من 50 روبل. بالإضافة إلى الوسيط ، يتم تحصيل هذه العمولة من قبل البورصة. لذا ، فإن سعر بورصة موسكو حوالي 0.01٪ من المعاملة.

• رسوم صيانة الحساب. لا يتقاضى جميع الوسطاء. يتم خصم مبلغ السداد مرة واحدة شهريًا أو يوميًا على أقساط متساوية.
• رسوم الإيداع. أمين الحفظ هو وسيط في سوق الأوراق المالية يقوم بتسجيل وتخزين جميع البيانات المتعلقة بالأوراق المالية للمستثمر. كثير من السماسرة لا يتقاضون المال مقابل هذا. ولكن إذا فعلوا ذلك ، فعندئذٍ بمبلغ ثابت مرة واحدة في الشهر ، وكقاعدة عامة ، إذا كانت هناك حركة على الحساب.
• عمولة إيداع وسحب الأموال. هذه هي النسبة المئوية للمبلغ الذي يودع أو يسحب العميل من حساب الوساطة الخاص به لإجراء المعاملات.

يحدث أنه لا يتم الإشارة إلى جميع العمولات في صفحة الأسعار. لذلك من المهم للغاية دراسة جميع بنود العقد بعناية قبل إبرامها وطرح الأسئلة التي طرحت على الدعم الفني أو المستشارين في المكتب.

كيفية التوفير في عمولات الوسيط

1. اختر وسيطًا بتعريفة تناسب أهدافك

حتى إذا لم تكن هناك عمولة على الاحتفاظ بحساب ومودع ، فلن يعمل على الإطلاق عدم دفع وسيط مقابل الخدمات. يمكنك تقليل التكاليف إذا قررت أولاً ما تريده من الاستثمار والمخاطر التي ترغب في تحملها.

هناك طريقتان لكسب المال في سوق الأسهم: الاستثمار والمضاربة.

المستثمرون السلبيون أو طويلو الأجل يشترون الأوراق المالية ويحتفظون بها في المحفظة لمدة 5-10 سنوات أو أكثر ، ويحصلون على دخل من النمو في قيمة الأسهم والأرباح.

المضاربون أو التجار ، إجراء المعاملات في وقت ارتفاع أو انخفاض الأصول وكسب من فرق القيمة.يمكن أن يكون هناك الكثير من عمليات الشراء والمبيعات ، عدة عشرات في اليوم. لذا فإن المضاربة في البورصة تستغرق الكثير من الوقت.

لفهم أي نوع من المستثمرين أنت ، تحتاج إلى الإجابة على الأسئلة.

• كم مرة ستشتري وتبيع الأوراق المالية؟ هل ستحتفظ بأصول في محفظتك لمدة 5 سنوات على الأقل كمستثمر؟ أو كيف سيبيع المتداول ورقة مالية عندما تتغير قيمتها؟
• ما هو الغرض من شراء الأصول في المحفظة؟ إذا كنت تخطط لتزويد نفسك بأموال من الاستثمارات لتوفر لنفسك معاشًا تقاعديًا أو لدفع تكاليف تعليم أطفالك ، فإن الوقت يسمح لك بالاستثمار في أدوات متحفظة ذات مخاطر منخفضة وانتظار الدخل. إذا كان لديك هدف قصير المدى مثل شراء سيارة أو السفر ، فلن تتمكن من كسب المبلغ المطلوب بسرعة من خلال الاستثمار السلبي. لذلك ، يجب أن تكون أكثر نشاطًا: الاستثمار في الأدوات عالية المخاطر أو بيع وشراء الأوراق المالية عندما يتغير السعر.

من المهم أن نتذكر ، مع ذلك ، أن المضاربة تتطلب خبرة. بالنسبة للمستثمر المبتدئ ، حتى لو كان الوقت ضيقًا ، فمن الأفضل التدرب على الاستراتيجيات التقليدية وترك التداول في وقت لاحق إذا كان لا يزال مثيرًا للاهتمام.

يفجيني مارشينكو

اليوم ، بسبب المنافسة بين الوسطاء ، تتناقص العمولات ، ولا توجد أي تكاليف إيداع في أي مكان. لذلك ، يمكننا اختيار وسيط لأهدافنا بأقل التكاليف.

على سبيل المثال ، بالنسبة للمستثمر طويل الأجل الذي نادرًا ما يعقد الصفقات ، فمن الأكثر ربحية اختيار وسيط بعمولات أعلى قليلاً للشراء والبيع ، ولكن في نفس الوقت بدون رسوم شهرية.

بشكل عام ، مهما كانت الاستراتيجية ، فمن الأفضل البحث عن العروض دون حد أدنى للدفع الثابت لكل صفقة. كلما زاد عدد عمليات الشراء والبيع التي يقوم بها المستثمر ، كانت هذه التعريفات أقل ربحية بالنسبة له.

يجب على التجار أو كبار المستثمرين الانتباه إلى التعريفات مع انخفاض الأسعار مع زيادة حجم المبيعات: فكلما أنفقت أكثر ، قل ما تدفعه.

عندما لا تعمل الطريقة

من الصواب البحث عن الحد الأدنى للعمولات ، لكن الادخار لا يعني كسب المال. في بعض الأحيان ، عند الاختيار ، يكون من الأهم النظر إلى سرعة تجديد الحساب ، على سبيل المثال ، لإعطاء الأفضلية لوسطاء البنك الذي لديك فيه أموال بالفعل. بالنسبة للمستثمر الذي لديه استراتيجيات أكثر أو أقل تحفظًا ، فإن السرعة عادة لا تهم كثيرًا. ولكن بالنسبة للمتداول الذي يكسب المال من تقلبات الأسعار ، يمكن أن تكون سرعة تحويل الأموال أمرًا بالغ الأهمية.

يحدث أيضًا أن العمل مع وسيط غير مريح. على سبيل المثال ، لا توجد طريقة للدخول إلى بورصة سانت بطرسبرغ ، والدعم غير مسؤول ، ويتم أخذ أموال رائعة لإعداد المستندات لمكتب الضرائب. ثم يجب أن تفكر في وسيط بعمولات أعلى قليلاً ، ولكن مع تطبيق مناسب ودعم مناسب على مدار الساعة طوال أيام الأسبوع.

إذا كان لا يزال من الصعب اختيار استراتيجية ، فانتقل إلى وسيط بحد أدنى من العمولة ، تكون خدماته ملائمة للاستخدام.

ماذا تحقق

• ما هي معدلات الوسيط.
• كيف يعتمد حجم العمولة على مبلغ المعاملة. هل هناك حد أدنى ثابت.
• هل يوجد رسم ايداع وما هو القسط الشهري. ماذا سيحدث إذا لم تستخدم الحساب ولم تقم بإجراء معاملات.
• هل يوجد عمولة على إيداع الأموال في الحساب.
• ما هي عمولة سحب الأموال.
• كيفية سحب العملة. كم تدفع مقابل تحويل العملة إلى روبل والعكس صحيح.
• ما هي التعريفة التي يمكنك الاتصال بها الآن (يقدم بعض الوسطاء تعريفة واحدة لجميع العملاء الجدد ، بينما ينظر آخرون إلى المبلغ الذي جاء به المستثمر). كيف يمكنك التبديل إلى أخرى إذا تغيرت الظروف ، على سبيل المثال ، إذا قررت المضاربة في البورصة.

تذكر أنه يمكنك دائمًا تغيير وسيطك إذا كان هناك شيء لا يناسبك. صحيح ، سيتعين عليك الانتظار 5-6 أسابيع ودفع مقابل نقل الأوراق المالية وإعادة التسجيل.

2. اختر التعرفة ، مع مراعاة حجم استثماراتك

من المفيد للوسطاء أن يخدموا المستثمرين الذين لديهم استثمارات كبيرة وعائدات كبيرة ، لذلك فهم يصنفون العملاء حسب عدد المعاملات وحجم الاستثمارات.

يمكن مساعدة مالكي رؤوس الأموال المثيرة للإعجاب (من مليون روبل) في إدارة المحافظ ، وتوفير الوصول إلى الأوراق المالية الواسعة في السوق والأدوات التي لا تستلزم وصفة طبية ، وكذلك تقليل العمولات.

ومع ذلك ، لا تحتاج فقط إلى النظر إلى العمولات ، ولكن أيضًا إلى وجود حد أدنى ثابت من المدفوعات. كلما قل خطط المستثمر للاستثمار ، كلما كان من الأساسي أن يبحث عن التعريفة بدونها. وإلا فإنه سيكون ببساطة غير مربح. لذلك ، لشراء الأسهم مقابل ألف روبل ، ستكون العمولة بدون الحد الأدنى 0.3 ٪ ، أو 3 روبل. وبحد أدنى ، على سبيل المثال ، 10 روبل ، ستدفع 3 مرات أكثر. بمثل هذه الأسعار ، تتوقف أهمية العمولة عن صفقة تبلغ 3 ، 4 آلاف. في هذه الحالة ، ستكون العمولة 10 ، 2 روبل ، وهو أعلى من الحد الأدنى المطلوب للدفع.

هذه أرقام عشوائية ، لكنها توضح لك كيفية عملها بشكل عام وما إذا كان يجب عليك تسوية الحد الأدنى من تسوية الدفع. قبل اختيار التعريفة ، يمكنك تقدير كيفية ارتباط أسعار الوسيط بالمبالغ التي ستستثمرها.

عندما لا تعمل الطريقة

يربط بعض الوسطاء جميع العملاء الجدد بنفس التعرفة ، بغض النظر عن مقدار رأس المال. من ناحية ، إنه مناسب للمبتدئين بكميات صغيرة. ولكن من ناحية أخرى ، يمكنك الحصول افتراضيًا على تعريفة غير مناسبة تمامًا. في هذه الحالة ، ستحتاج إلى جمع المستندات والسفر إلى المكتب للتبديل إلى مكتب آخر.

ماذا تحقق

• كيف تعتمد التعرفة على معدل دوران وقيمة المحفظة. على سبيل المثال ، إذا كان لدى المستثمر أكثر من مليون روبل ، فهل يقدم الوسيط عمولة مخفضة لهذا المبلغ.
• هل هناك حد أدنى للمبلغ الذي تحتاجه في حساب الوساطة.
• ماذا يحدث إذا أراد المستثمر سحب بعض المال.

ابحث عن فواصل العمولة إذا كنت ترغب في استثمار رأس مال كبير.

3. شراء أدوات الأسهم الوسيط الخاص بك

بالإضافة إلى الأسهم والسندات ، يمكن شراء أدوات الاستثمار من سوق الأوراق المالية: صناديق الاستثمار المتداولة وصناديق الاستثمار المتداولة في البورصة.

تمتلك هذه الصناديق أصولًا مختلفة (أي أن المحافظ متنوعة بشكل جيد ، مما يعني أنها محمية من المخاطر) وتبيع أسهمها أو أسهمها بسعر رخيص جدًا. وهذا مناسب للمستثمرين.

على سبيل المثال ، لتجميع محفظة من الأسهم الأمريكية بشكل مستقل ، تحتاج إلى إنفاق 1000 دولار على الأقل. أو يمكنك شراء حصة في Sber-S & P 500 BPIF مقابل 1500 روبل لتصبح شريكًا في ملكية أسهم أغلى 500 شركة عامة في الولايات المتحدة: Apple و Amazon و Microsoft وغيرها.

تقوم الشركات المزودة المختلفة بإنشاء صناديقها الخاصة. على سبيل المثال ، يحتوي VTB على BPIF لمؤشر Mosbirzh و Tinkoff للذهب. إذا اشترى المستثمر منتجًا من وسيطه ، فقد لا يتم دفع عمولات البيع والشراء والحفظ.

عندما لا تعمل الطريقة

غالبًا ما يعلن الوسيط عن صفر عمولات لكل صفقة ، لكنه "ينسى" ذكر المدفوعات الأخرى. على سبيل المثال ، يجب على مشتري صندوق Tinkoff دفع عمولة لتغطية تكاليف ومكافآت شركة الإدارة. في المجموع ، سيتحول إلى ما يصل إلى 1 ٪ من متوسط القيمة السنوية لصافي الأصول.

إذا اشتريت أموالًا لفترة طويلة ، فسيكون مبلغ العمولة لمرة واحدة لكل معاملة غير مهم. سيكون للدفع السنوي لصيانة الصندوق تأثير أقوى بكثير على ربحية الاستثمارات.

يفجيني مارشينكو

يجب على العميل طويل الأجل الذي يستثمر باستخدام صناديق الاستثمار المتداولة أو الصناديق المشتركة الانتباه بالتأكيد إلى العمولات المرتبطة بهيكل المنتج. لن ترى هذه المدفوعات في سطر منفصل في تقرير الوسيط ، لذلك من السهل للغاية التغاضي عنها.

على سبيل المثال ، تشتمل معظم BITIFs المحلية على عمولات تبلغ حوالي 1 ٪ ، ومع ذلك ، يمكن لبعض موفري ETF خياطة ما يصل إلى 2-4 ٪ ، مما يؤدي إلى تحويل الربحية الحقيقية على هذا المنتج إلى لا شيء. للمقارنة ، من بين صناديق الاستثمار المتداولة الأجنبية ، يمكنك العثور على خيارات عالية الجودة بعمولات أقل من 0.2٪.

بشكل عام ، لا تشتري أدوات أسهم الوسيط إلا إذا كنت تعرف حجم جميع العمولات عليها.

ماذا تحقق

• هل لدى الوسيط منتجاته الخاصة التي لا تخضع للعمولة على عمليات البيع والشراء؟
• ما هي العمولات الإضافية التي يجب دفعها لمشتري هذه الأصول.

4. شراء العملات للمعاملات في أجزاء كبيرة

في البورصة التي تتداول الأوراق المالية الأجنبية ، قد يحتاج المستثمر إلى أموال من دول أخرى: دولار ، يورو ، جنيه استرليني. من الملائم شرائها من خلال وسيطك. كقاعدة عامة ، يكون سعر الصرف أكثر ربحية مما هو عليه في مكتب الصرف أو البنك.

يسمح لك بعض الوسطاء بشراء العملة من وحدة واحدة ، والبعض الآخر - فقط بالعقود ، على سبيل المثال ، 1000 يورو. اللوت أكثر ربحية: عمولة الصفقة ستكون أقل.

إذا لم يكن لديك ما يكفي من المال ، يمكنك زيادة حسابك تدريجيًا وإجراء عمليات شراء بمعدل أقل ، ولكن بمبلغ أكبر. على سبيل المثال ، ادخر روبل كل شهر حتى تتراكم لديك ما يكفي لشراء 1000 دولار.

عندما لا تعمل الطريقة

يمكنك جمع الأموال لشراء الكثير في سوق هادئ عندما لا يكون هناك تقلبات قوية - صعود وهبوط حاد في الأوراق المالية. إذا كنت بحاجة ماسة إلى شراء سهم متراجع ولا يوجد وقت للادخار كثيرًا ، فمن الأفضل عدم تفويت اللحظة المناسبة.

ماذا تحقق

• هل تعتمد العمولة على مبلغ أو قيمة الأوراق المالية المشتراة أو العملة.
• ما هي الحصص الأكثر ربحية للشراء بالجملة بسعر مخفض.

5. احصل على الترقيات والمكافآت من الوسطاء

إذا كنت تستخدمه لعملاء جدد ، يمكنك الحصول على عروض ترويجية كهدية أو خدمة مجانية في الأشهر الأولى.

عندما لا تعمل الطريقة

في كثير من الأحيان ، عندما ينتهي العرض الترويجي ، ينقل الوسيط المستثمر بسعر غير موات. لذلك ، قبل المشاركة في العروض الترويجية ، قم دائمًا بدراسة جميع الشروط والقيود.